IDSX 継続上場義務

1.1

本継続上場義務は、証券が国際デジタル証券取引所（「IDSX」または「取引所」）に上場・取引されている間、発行体が継続して満たすべき要件を定める。

1.2

本規則は、上場発行体が上場条件を満たし続け、適切な事業・ガバナンス・運営体制を維持し、IDSXの開示枠組みに基づく情報を市場に提供し、証券・所有権・デジタル資産の正確な記録を維持し、上場証券の権利を保全し、公正・秩序・透明性のある市場を支える能力を保つことを目的とする。

2.1

本規則は、IDSXへの上場が認められた証券を発行するすべての発行体に適用する。

2.2

上場発行体は、該当する場合、IDSX市場規則、上場規則、継続開示規則、定期報告規則、コーポレートアクション規則、株主権利・コーポレートガバナンス規則、売買停止・再開規則、上場廃止・上場終了規則およびIDSXが上場に付した条件を含む、その他すべての適用規則も遵守する。

2.3

他のIDSX規則が特定事項についてより具体的な要件を定める場合、その要件は本義務に加えて適用される。

3.1

上場発行体は、上場に適用される基本的な適格要件を継続して満たさなければならない。

3.2

発行体は、適法な存続、事業を行う適切な会社権限、特定可能な主要事業または営業活動、十分な制度・記録、規模と活動に応じたガバナンス、IDSX規則を遵守する運営能力を維持する。

3.3

IDSXは、上場要件を継続して満たしていることを示す情報または証拠をいつでも求めることができる。

4.1

上場発行体は、証券の上場承認の根拠と整合する実質的な事業その他の活動を維持する。

4.2

主要事業の全部または実質的な停止、営業資産の全部またはほぼ全部の処分、事業の根本的変更、実質的休眠、清算・管財・支払不能等の手続開始、または継続上場の適格性に重大な影響を及ぼし得る事由が生じた場合、IDSXに通知する。

4.3

事業、所有権または運営に根本的変更があった場合、IDSXは引き続き上場に適することの立証または追加要件への対応を求めることができる。

5.1

発行体は、公開所有、公開流通株式、株主分布、市場流動性および所有集中に関する適用要件を満たし続ける。

5.2

公開流通株式または分布要件を満たさなくなったことを知った場合、速やかにIDSXに通知する。

5.3

IDSXは改善計画の提出と、遵守回復までの期間を指定できる。

5.4

流通株式の不足または過度の所有集中が秩序ある取引に重大な影響を及ぼす場合、IDSXは取引条件を課し、売買停止・再開規則に基づく措置を講じることができる。

6.1

上場発行体は常にIDSX継続開示規則を遵守する。

6.2

市場開示が必要となり得る情報を特定するため、合理的に設計された社内手続を整備する責任は発行体にある。

6.3

情報をスポンサー、ブローカー、マーケットメーカー、株主、助言者その他の第三者に提供しただけでは、本規則の開示義務を満たさない。

6.4

必要な市場開示を適切なIDSX開示手続で行う責任は、引き続き上場発行体にある。

7.1

上場発行体はIDSX定期報告規則を遵守する。

7.2

IDSXが求める財務報告その他の定期情報を作成できるよう、十分な会計システム、財務記録および内部統制を維持する。

7.3

期限内に定期報告を提出しないことは、継続上場要件違反となる場合がある。

8.1

発行済証券数、証券の権利、保有者への分配、資本構成または保有者の権利に影響する事由について、IDSXコーポレートアクション規則を遵守する。

8.2

新規発行、配当・分配、ライツ発行、ボーナス発行、株式分割・併合、転換、償還、自社株買い、取消しおよび証券の権利変更などが含まれる。

9.1

上場発行体はIDSX株主権利・コーポレートガバナンス規則を遵守する。

9.2

事業の性質、規模・複雑性、上場証券の権利、株主および市場に対する義務に見合うガバナンス体制を維持する。

9.3

デジタル証券、分散型台帳技術またはトークン化の利用それ自体によって、証券に付随する法的・契約上・経済上の権利を縮減または変更してはならない。

9.4

上場証券の権利変更案は、適用法およびIDSX規則に従う。

10.1

発行済証券について正確かつ完全な記録を維持する。

10.2

法的発行総数、各証券クラスとその権利、法令上必要な登録保有者、譲渡・取消し、譲渡制限・ロックアップ証券、その他適用法またはIDSX規則が求める情報を常時把握できなければならない。

10.3

発行体の記録は、IDSXおよび関係する認可サービス提供者の証券情報と照合可能でなければならない。

11.1

証券をデジタル方式または分散型台帳技術で表示する場合、その表示は有効な原証券または法的権利に対応しなければならない。

11.2

対応する証券が適法に承認・発行される前に、上場証券を表すデジタルトークンを作成してはならない。

11.3

流通する有効なデジタルトークン数は、デジタル表示が可能な対応証券の有効発行数を超えてはならない。

11.4

無権限の発行・重複発行・焼却・取消し、誤配分、トークン権利の無断変更、デジタル記録と法的証券記録の不一致を防ぐ管理体制を維持する。

12.1

法的証券登録簿、IDSX記録、分散型台帳・ブロックチェーン、ブローカー、カストディアンおよびその他の決済・所有権記録（該当する場合）を照合する手続を設ける。

12.2

照合頻度は証券の性質、数量およびリスクに応じたものとする。

12.3

重大な不一致は速やかに調査する。

12.4

所有権、議決権、分配、決済、流通証券数または市場の健全性に影響し得る重大な不一致は、直ちにIDSXへ報告する。

13.1

上場証券にスマートコントラクト等を用いる場合、関連システムへの適切な統制を維持する。

13.2

重大な脆弱性、無断発行・焼却、管理鍵の侵害、ブロックチェーンの重大障害、所有権・決済記録の誤り、重大なセキュリティ侵害、または投資家や市場運営に重大な影響を及ぼす技術事故をIDSXに通知する。

13.3

IDSXは技術説明、事故報告、照合報告、独立技術評価、監査報告その他合理的に必要な情報を求めることができる。

14.1

上場デジタル証券を別のブロックチェーン、分散型台帳またはスマートコントラクト構成へ重大に移行する場合、適用されるIDSX要件に従わなければならない。

14.2

移行理由、現行・新技術基盤、既存トークンの取扱い、移行・転換手続、売買・決済への影響、未移行トークンの取扱い、安全措置、照合手続および投資家の権利への影響をIDSXに提供する。

14.3

適用法とIDSX規則に従って有効に承認されない限り、技術移行で証券の経済的・法的権利を変更してはならない。

15.1

上場条件またはIDSX規則が一定期間スポンサーの維持を求める場合、その期間中適格スポンサーを選任しておく。

15.2

必要なスポンサーの辞任、適格性喪失、停止・解任その他職務継続不能を速やかにIDSXへ通知する。

15.3

IDSXは指定期間内に後任スポンサーを選任するよう求めることができる。

15.4

スポンサーの選任によって発行体の規則遵守責任は移転しない。

16.1

上場条件またはIDSX規則がマーケットメーカーを求める場合、必要な体制を維持する。

16.2

必要なマーケットメーカーの撤退予定、契約終了、体制の失効または条件を満たせない状況を知った場合、IDSXに通知する。

16.3

IDSXは後任選任のため合理的な期間を認めることができる。

16.4

不在が流動性や秩序ある取引に重大な影響を及ぼす場合、IDSXは売買停止・再開規則に基づく措置を講じることができる。

17.1

IDSXとの連絡を担当する権限者を少なくとも1名置く。

17.2

担当者、電子メール、電話、登記上の本店、主たる事業所その他IDSXが求める連絡先を最新に保つ。

17.3

これらの情報の変更は速やかにIDSXへ届け出る。

18.1

IDSX規則の遵守を合理的に証明できる記録を保存する。

18.2

会社記録、取締役会決議、財務記録、証券・株主登録簿、トークン発行・取消し、照合、コーポレートアクション、開示判断、スポンサー・マーケットメーカー体制、スマートコントラクト・技術変更その他IDSXが合理的に求める記録を含む。

18.3

適用法およびIDSX規則が定める期間、記録を保存する。

19.1

規則の管理・監督・執行に関し、IDSXに合理的に協力する。

19.2

IDSXは継続上場適格性、証券所有、財務状況、ガバナンス、株主権利、デジタル証券、ブロックチェーン記録、スマートコントラクト、市場の健全性または規則遵守に関する情報、書類、データ、説明を求めることができる。

19.3

IDSXへの提出情報は虚偽・誤解を招くものであってはならず、重要事項の不記載により誤解を招いてはならない。

20.1

継続上場要件を遵守しなくなったと知った場合、速やかにIDSXへ通知する。

20.2

通知には該当する違反、理由、発行体・証券への影響、是正措置案および見込み期間を記載する。

20.3

IDSXは指定期間内の改善計画実施を求めることができる。

21.1

違反があるとIDSXが判断した場合、1つ以上の是正措置を求めることができる。

21.2

追加情報・発表、訂正、公開流通株式の回復、スポンサー等の選任・交代、証券照合、独立財務・技術レビュー、登録簿やデジタル記録の修正、ガバナンス・統制の改善その他遵守回復に必要な合理的措置を含む。

22.1

売買停止または一時停止が必要となり得る事項は、IDSX売買停止・再開規則に従って処理する。

22.2

継続適格性の重大な不確実性、開示・報告義務違反、証券・トークン記録の重大な不整合、重大な技術障害、秩序ある市場を維持できない場合、継続取引が投資家や市場の健全性を害し得る場合などが該当する。

23.1

継続上場要件を重大、反復または長期にわたり満たさない場合、上場終了となることがある。

23.2

停止、上場廃止または上場終了はIDSX上場廃止・終了規則に従う。

23.3

適切な場合、IDSXは上場終了前に違反を是正する合理的機会を認めることができる。

23.4

法令上必要な場合、または投資家、市場の健全性・秩序を守るため合理的に必要な場合、IDSXによる即時措置を妨げない。

24.1

本規則の遵守について、上場発行体が主たる責任を負う。

24.2

スポンサー、ブローカー、マーケットメーカー、監査人、法律顧問、証券登録機関、カストディアン、ブロックチェーン基盤提供者その他の委託先を選任しても、発行体の義務は免除されない。

24.3

取締役会と上級経営陣は、継続的遵守を支える適切な体制、責任分担および統制を整える。

25.1

法令・IDSX規則の許す範囲で、情報請求、追加上場条件、独立報告や是正の要求、取引制限・停止、代替措置の承認、条件付き再開の許可、公正・秩序・透明な市場に必要なその他の措置を講じることができる。

25.2

ある事案での裁量行使または救済は、他の事案で同等の扱いを受ける権利を生じさせない。

26.1

上場発行体は、適用されるすべての法令・規制要件を独立して遵守する。

26.2

上場承認は、発行体、証券、募集、所有・譲渡、デジタル証券、金融サービス、マネロン・テロ資金供与対策、税務、制裁、プライバシー・データ保護または外国法域の要件を遵守したとの表明ではない。

26.3

強行法とIDSX規則が抵触する場合、法令を遵守し、上場または市場運営に重大な影響があればIDSXへ通知する。

27.1

IDSXは適用法、取引所ライセンス条件およびIDSX規則改正手続に従い、本義務を改正できる。

27.2

法令・規制変更、規制当局の要請、市場・技術の進展、運用経験、投資家保護または市場の健全性を理由として改正できる。

国際デジタル証券取引所 — 継続上場義務 — 規制整備のための草案